A chi serve — A chi vuole trasformare il drawdown da evento emotivo in processo gestibile — singola strategia o portfolio multi-sistema.
Il drawdown control è un insieme di regole che limita profondità e durata del calo equity: soglie predefinite → azioni automatiche (size ↓, selettività ↑, stop operatività) → rientro a scalini, non recovery revenge.
In parole semplici — Tre livelli di allarme sul conto: giallo riduci, rosso fermi, verde rientri solo con evidenze.
Protocollo a tre livelli
| Livello | Trigger tipico | Azione |
|---|---|---|
| Allerta | −5% a −7% equity | Size −20/30%, filtra setup marginali |
| Difesa | −8% a −9% | Size ↓↓, max trade ↓, selettività ↑ |
| Stop | −10% o weekly hit | Flat + review obbligatoria |
Rientro: step incrementali dopo N sessioni positive o test paper — mai full size in un colpo.
Pair con daily stop e weekly stop (Argento).
Portfolio multi-strategia
- Soglie per strategia e aggregate
- Una componente in stop non trascina size delle altre oltre cap aggregato
- Sospensione strategia al livello difesa/stop
Errore tipico — Aumentare size per «recuperare in fretta» appena il drawdown rallenta — revenge a livello portfolio.
Esempio — Allerta −6%: size 1R → 0,5R. Stop −10%: flat 5 giorni + review. Rientro: 0,5R × 3 sessioni green → 0,75R → 1R.
Scheda riepilogativa
- Input: equity curve, serie loss, vol regime.
- Output: tabella livelli nel playbook.
- Review: calibra soglie post backtest/out-of-sample.
Percorso Oro — Modulo risk control. Indice: Percorso Oro.