Larry Williams

World Cup Championship of Futures Trading, 1987: da 10.000 a oltre 1,1 milioni di dollari in un anno, su conto reale verificato — il record resiste da allora.

Chi è

Attivo dai primi anni '60, Williams è il raro caso di divulgatore con un risultato verificato pubblicamente: la vittoria alla World Cup del 1987 con oltre l'11.000% su denaro reale, sotto gli occhi degli organizzatori (la figlia Michelle vinse la stessa gara dieci anni dopo con le tecniche del padre). Attorno a quel picco, sessant'anni di ricerca operativa: indicatori, pattern di breve periodo, dati dei report governativi, stagionalità — sempre con l'ossessione di misurare invece di affermare.

Contributo

• Williams %R — oscillatore di momentum parente dello Stocastico: dove chiude il prezzo rispetto al range recente, in scala rovesciata 0/−100.
• Il COT come vantaggio informativo — fu tra i primi a usare sistematicamente il Commitments of Traders report: leggere le posizioni dei commercials (chi usa la merce davvero) contro il pubblico.
• Stagionalità e pattern di calendario — giorni del mese, festività, cicli di scadenze: regolarità misurabili da combinare con il setup tecnico.
• L'onestà del conto reale — gare con denaro vero e track record ispezionabili: uno standard di prova che il settore della formazione raramente rispetta.

Che cosa impara da lui chi studia oggi

1. Ogni idea si valuta con l'expectancy misurata su un campione, non con l'aneddoto: la sua carriera è un catalogo di ipotesi testate.
2. Il +11.376% del 1987 fu ottenuto con size da gara: lo stesso Williams ricorda che quella curva conteneva drawdown feroci — il rendimento non si giudica mai separato dal rischio corso.
3. I dati «esterni» al grafico (posizionamento, stagionalità) sono legittimi ingredienti tecnici, se trattati con lo stesso rigore statistico.

Percorso di studio

Concetti collegati

• expectancy · backtest
• position-sizing · drawdown
• stochastic — il cugino del suo %R

Collegamenti

• trader
• discipline-trading-sistematico