A chi serve — A chi ha una strategia funzionante e vuole robustezza nel tempo. Più motori di performance: quando uno rallenta, altri possono compensare.
Le strategie multiple indicano l'approccio portfolio che combina sistemi con logiche diverse (trend, mean reversion, breakout, market-neutral…) sotto un unico framework di rischio. L'obiettivo non è moltiplicare trade, ma stabilizzare la curva equity attraverso complementarietà.
In parole semplici — Più motori: quando uno si ferma, gli altri possono ancora girare.
Perché combinare logiche diverse
| Fase mercato | Strategia A | Strategia B |
|---|---|---|
| Trend forte | Performa | Soffre |
| Range | Soffre | Performa |
| Vol spike | Dipende | Breakout può eccellere |
La qualità del mix dipende da edge individuale e bassa sovrapposizione — misurata con correlazione tra sistemi.
Governance del mix
- Pesi target, daily stop e criteri di sospensione per ogni strategia
- Nessuna strategia «sacra» — metriche peggiorano → peso ↓ o pausa
- Coordinamento con allocazione capitale
Errore tipico — Aggiungere strategie simili (tre breakout su timeframe diversi) credendo di diversificare.
Esempio — Trend H4 + mean reversion intraday + breakout volatilità: curve non allineate, drawdown portfolio più shallow del singolo sistema peggiore.
Scheda riepilogativa
- Minimo: 2 logiche con ρ equity < 0,5 in calma.
- Regola: max N strategie attive con budget rischio definito.
- Review: expectancy e drawdown per componente.
Percorso Oro — Modulo portfolio. Indice: Percorso Oro.