Liquidazione

A chi è rivolto — A chiunque operi in Leva senza uno Stop Loss. È l'incubo di ogni trader e la fonte di guadagno principale per molti exchange.

La Liquidazione avviene quando le perdite sulla tua posizione a leva consumano quasi per intero il tuo Margine di garanzia. A quel punto, il broker capisce che potresti non essere in grado di ripagare il prestito, e prima che il saldo diventi negativo, chiude forzatamente la tua operazione, vendendola al prezzo di mercato.

Tu vieni espulso dal trade, e il broker incamera il tuo Margine residuo per coprire il debito.

In parole povere — Hai 1.000$ e usi leva 100x per comprare 100.000$ di Bitcoin. Se Bitcoin scende di un misero 1%, la tua posizione perde 1.000$. A questo punto i tuoi soldi reali (1.000$) sono esauriti. Se il broker lasciasse la posizione aperta e Bitcoin scendesse del 2%, chi pagherebbe gli altri 1.000$ di perdita? Il broker. E il broker non vuole perdere, quindi appena sei a -1% ti liquida, incassa i tuoi 1.000$ e ti sbatte fuori.

Il punto critico in cui la posizione viene forzatamente chiusa dal sistema. Passa il cursore per esplorare.

L'effetto a catena (Cascade Liquidation)

Nei mercati crypto, la Liquidazione viene eseguita lanciando sul mercato un colossale Ordine Market. Se vengono liquidati molti trader Long contemporaneamente, il sistema genera un'ondata massiccia di Sell Market Order. Questo fa crollare ulteriormente il prezzo, innescando la liquidazione di trader posizionati leggermente più in basso, in un domino catastrofico che genera i classici candeloni "flash crash".

Come evitarla?

Esiste un solo modo intelligente per evitare una liquidazione:

Usare sempre e rigorosamente lo Stop Loss.
Posizionare lo Stop Loss lontano (molto prima) dal Liquidation Price.

Se ti fai liquidare, significa che hai perso il controllo del rischio e hai ignorato il piano. Nel trading professionale non esiste l'opzione "sono stato liquidato", esiste solo "sono stato stoppato (Stop Loss)".

Scheda Riassuntiva