A quién sirve — A quien aplica el mismo playbook en cada temporada. El régimen es el «tiempo macro» — adapta método, size y expectativas, no solo la entrada.
El régimen de mercado es el estado dominante en una ventana temporal: trend fuerte, lateral, alta/baja volatilidad, transición. Extiende condiciones de mercado (Plata) con lente de portfolio y edge multi-estrategia.
En palabras sencillas — La temporada en la que estás operando — verano de trend vs invierno de rango.
Señales combinadas
| Señal | Qué observar |
|---|---|
| Dirección | HH/HL vs rango |
| Volatilidad | ATR, proxy VIX, amplitud de barras |
| Volumen | Participación en trend vs fake |
| Correlación | Convergencia de activos en estrés |
Ningún indicador aislado basta — lectura top-down + revisión semanal.
Impacto operativo
- Desajuste estrategia-régimen → edge negativo temporal
- Cambio de régimen → revisa stops, targets, daily stop
- Estrés: correlación ↑ → correlación y riesgo agregado explotan
Error típico — Parámetros fijos del backtest 2020–2021 en trend — régimen 2022 distinto, cuenta distinta.
Ejemplo — Mean reversion ok en rango H4; el régimen pasa a trend — reduce size o desactiva la página del playbook hasta revisión.
Ficha resumen
- Pregunta: ¿qué régimen ahora?
- Output: playbook activo / size / flat.
- Review: segmentar métricas por régimen.
Recorrido Oro — Módulo edge. Índice: Recorrido Oro.