A quién sirve — A quien quiere números, no solo «me parece desequilibrado». El skew cuantifica si la asimetría tira hacia grandes ganancias o grandes pérdidas.
El skew (coeficiente de asimetría) indica la dirección del desequilibrio en la distribución de rendimientos. Complementa media y desviación estándar — no las sustituye.
En palabras sencillas — La curva inclinada a la derecha (pocos golpes grandes) o a la izquierda (pocos desastres).
Lectura
| Skew | Significado típico |
|---|---|
| > 0 | Cola derecha — pocas ganancias muy grandes (trend) |
| < 0 | Cola izquierda — pocas pérdidas muy grandes (mean rev. sin stop) |
| ~ 0 | Extremos más equilibrados — no garantiza seguridad |
Uso operativo
- Portfolio: combinar estrategias con skew complementarios
- Skew fuertemente negativo → stops rígidos, size prudente
- Combinar con fat tails — el skew no captura eventos rarísimos
Error típico — Mirar solo skew ignorando σ y drawdown — números «ok» con cola oculta.
Ejemplo — Breakout: skew +0,8, win rate 38% — muchos stops −1R, pocos +5R; psicológicamente duro pero matemáticamente ok.
Ficha resumen
- Función: dirección de la asimetría.
- Tool: histograma R + skew de muestra.
- Portfolio: mezcla de skew diversos.
Recorrido Oro — Módulo edge. Índice: Recorrido Oro.
Fuentes
- NIST/SEMATECH e-Handbook — Asimetría y descripción de distribuciones
- Investor.gov — Evaluar afirmaciones de rendimiento