Un footprint chart descompone una barra en filas de precios. En cada fila muestra el volumen ejecutado que el software ha clasificado en los dos lados, con frecuencia el bid a la izquierda y el ask a la derecha. También se denomina cluster chart o, en algunas plataformas, Numbers Bars.
En palabras sencillas — Una vela muestra apertura, máximo, mínimo y cierre. El footprint abre la vela y deja ver dónde se registraron las operaciones dentro de ella.
Anatomía de una fila
En la convención más habitual, el volumen en el bid representa operaciones clasificadas como iniciadas por vendedores; el volumen en el ask representa operaciones clasificadas como iniciadas por compradores. La posición de las columnas y los colores no son universales: deben consultarse en la leyenda del software.
Cómo leer la figura — Cada fila es un nivel de precio y cada pareja es bid × ask. Los puntos destacados explican la columna bid, el nivel de precio y la columna ask; debajo aparecen los totales y el delta de la barra. El libro de órdenes pendientes no forma parte de la matriz.
Una lectura operativa ordenada
Primero se comprueban el instrumento, la sesión, el tick size y la agregación de niveles. Después se verifica si los datos históricos contienen volumen bid/ask a nivel de tick proporcionado por el feed o una reconstrucción. Solo entonces se leen el delta por fila, el total de la barra y las concentraciones de volumen.
Un imbalance es una comparación que supera un umbral configurado. Algunas plataformas comparan el bid y el ask en la misma fila; otras emplean una comparación diagonal entre precios contiguos. El umbral, el denominador, el tratamiento del cero y el número de niveles consecutivos pueden cambiar el resultado. Por eso «stacked imbalance» o «unfinished auction» no son acontecimientos universales separados de los parámetros que los definen.
Qué no muestra
El footprint representa ejecuciones agregadas, no la profundidad completa del libro de órdenes. No revela la identidad ni la intención de las contrapartes y no incluye necesariamente las operaciones realizadas en otros centros de negociación. La clasificación del lado también puede ser directa, si la proporciona el feed, o estimada.
Una celda grande o un imbalance describen la actividad de esa muestra; no constituyen por sí solos una orden operativa. Puede añadirse el contexto del precio, pero eso no convierte una visualización histórica en una previsión garantizada.
Fuentes
- Sierra Chart, Numbers Bars — documenta filas por nivel, parejas bid/ask, delta, comparaciones en la misma fila o diagonales y requisitos tick a tick.
- TradingView, Volume Footprint charts: a complete guide — describe su implementación, las celdas de volumen, el delta, el POC de la barra y los umbrales de imbalance configurables.
- Sierra Chart, Tick by Tick Data Configuration — distingue el volumen negociado de la cantidad de la profundidad de mercado y explica por qué los registros agregados reducen la precisión por precio.
- CME Group, MDP 3.0 — Trade Summary — documenta los campos de ejecución que un feed puede proporcionar directamente.